交易理念是指那些為交易系統提供基礎的市場行為模式。

我們是在交易理念的基礎上來構建交易系統的。

如果不擁有優勢，我們將總是處於劣勢地位。

我們一直在尋求的（對於每一位成功交易者而言都是必需的）是某種優勢，即能夠讓我們賺錢的有利條件。

我們所尋求的是低風險交易機會，在那樣的情況下風險是受到嚴格控制的，而潛在贏利是十分可觀的。因為如果遭受到虧損（這在市場中必然會時不時地發生），我們只會虧損一點點錢；而贏利時，我們卻擁有賺取豐厚利潤的機會。豐厚利潤可以通過擴大頭寸規模或者提高交易頻率來獲得，但前提是我們具有很高的交易成功率。

請再次閱讀上面這段話，以確保自己已經完全理解它了。

因此，你會明白擁有某種交易優勢是多麼重要一它是所有後續內容的奠基石。我們當然不想以隨機的方式來進行交易。雖然我們可能需要對市場漲跌方向進行投注，但這不是傳統意義上的賭博。

要注意「賭博」這個詞。從這個詞里可以推斷出，我們相當於是在做將錢撒在風中卻又希望回到自己手中的事情，而其實錢回到手中的希望很渺茫。它會導致「90%的交易者在90天裡虧損90%的現金」這樣的結果。但你不應該這樣，你應當稱自己為「專業交易者」或者「職業賭徒」，到最後，這兩個稱謂其實是可以相互替換的。重要的是「專業」這個詞從這個意義上來講，「專業」意味著你將自己的交易視為一樁嚴肅的生意來對待。

我相信交易理念必須包含「3項簡單規則」，它們是金融交易金字塔模型中的一個層級。

不接最後一棒

有些股民熱衷於股市炒作，天天都在尋找股市熱點，今天這個概念，明天那個板快，買進賣出極其頻繁。其基本出發點就是:只要不接最後一棒。

所謂最後一棒就是最高價，如果接上最後一棒，其命運是非常悲慘的，它意味著高位套牢或巨額虧損。而在股市交易中，被炒手們炒熱了的東西是極燙手的，炒的時間越長，其風險就愈高。比如說有些股票每股稅後利潤只有幾分錢、凈資產也只有一元多，某些機構大戶硬是將它炒到20多元。看到股價一節一節往上竄，許多中小散戶禁不住誘惑，一頭扎了進出，正巧碰上大戶出貨，股價來了個高台跳水，瞬間就跌了下來。更有甚者，在權證的炒作之中，一些中小股民盲目跟風而利令智昏，硬是將其價格炒到比正股價格還高1/3，最後這些權證都變成一張張費紙。

只要是被股市炒起來的東西，其背後一般都有操縱者，也就是股民通常所說的"莊家"。當股票的價格象泡沫一樣被吹起的時候，此時的莊家早已完成了吸納過程而在靜靜地等待著上鉤者。只要有人跟進，莊家就趁機出貨而漁利。而跟進者接到手中的股票，往往市盈率極高，等分紅又不合算，但要想解套又不知猴年馬月。

不接最後一棒，說起來容易做起來也難，因為沒有一個股民能準確地預測股票的價格。接的是不是最後一棒，誰也沒有先見之明，事先只能推測，事後才能驗證。而一旦證明是最後一棒，風險已經發生了。

即使接的不是最後一棒，在高價位購買股票，也難避免見險的發生。股民購買股票，一般都有收益預期。而被炒熱的股票，其價格總是上竄下跳，漲得急、跌得快，有時看到價格上去了，還沒等下單，它又下來了。而有時雖然有一些獲利空間，但由於沒有達到收益預期，股民大多不肯出手，眼睜睜地看到股價一步一步往下滑，仍免不了套牢的命運。

買股虧損之後就是死扛著不賣出的有兩種人，也代表著兩種心態，一種是胸有成竹，一種是鴕鳥心態。

對於很多散戶來說，虧損幾乎成了炒股的常態，而一旦虧損，有的散戶勇於止損，而有的散戶卻八風不動，這些八風不動的自然有分成兩種人，一種是長期持股的，知道股票早晚得漲，還有一種就是裝鴕鳥。

就前者來說，股市中真心沒多少，一來是散戶對於價值投資的認可度雖有，但真正能夠沉得住氣拿個一兩年，不被期間的漲跌所影響的散戶，簡直是少之又少；二來散戶本身對股市知識的儲備不足以支撐其選出一隻自己確定早晚都要漲的股票。

股市中最多的就是本身對股市的認知不足，選股的時候渾渾噩噩，虧損的時候又不勇於止損，從而導致損失越來越大的散戶。

一般這類散戶都具備鴕鳥心態，秉承著不管不問的原則，讓自己的資金自生自滅，主力最喜歡的也是這類型的散戶。

什麼是OBV指標

OBV能量潮又稱為平衡交易量,是由美國投資分析家葛蘭碧在1981年創立的,它的理論基礎是「能量是因,股價是果」。該指標通過統計成交量變動的趨勢來推測股價趨勢。OBV以「N」字型為波動單位，並且由許許多多「N」型波構成了OBV的曲線圖，對一浪高於一浪的「N」型波，稱其為「升潮」，至於上升潮中的下跌回落則稱為「跌潮」。能量潮是將成交量數量化，製成趨勢線，配合股價趨勢線，從價格的變動及成交量的增減關係，推測市場氣氛。其主要理論基礎在於市場價格的變化必須有成交量的配合，股價的波動與成交量的擴大或萎縮有密切的關連。通常股價上升所需的成交量總是較大；下跌時，則成交量可能放大，也可能較小。價格升降而成交量卻不相應的升降，則市場價格的變動難以為繼。

能量潮指標(OBV)的買賣點：

1、當OBV指標持續橫盤整理超過三個月的時候，多方可能已經積攢了充足的力量。此後一旦OBV指標向上突破，就形成看漲買入信號。

2、當股價下跌的時候，如果OBV指標上漲，就形成OBV指標底背離，這是看漲買入信號。

3、當股價上漲的時候，如果OBV指標下跌，就形成OBV指標頂背離，這是看跌賣出信號。

4、當OBV指標和股價一起上漲的時候，表示市場處在良性上漲區間，這是上漲趨勢還將繼續的信號。

5、當OBV指標加速上漲的時候，如果股價上漲的速度沒有加快，就形成看跌賣出信號。

操作要點：

1、如果在OBV指標橫盤整理的過程中股價持續下跌，說明了股價在下跌的時候縮量，反彈的時候縮量，反彈的時候放量。這是空方殺跌的動能有限，多方正在反抗的信號。這樣的情況下看漲信號就會更加強烈。

2、OBV指標橫盤整理的時間越長，未來股價上漲的空間也就越大了。

OBV飛行理論的實戰案例：

OBV實戰應用：

1、大行情前夜

利用OBV指標很容易就可以捕捉到黑馬的。OBV值在0-20%的區域內，當股價經過了大幅下跌之後明顯止跌回穩，並且出現超過了一個月以上近似水平的橫向移動的時候，大行情隨時可能會發生。這個技巧背後的市場含義是：OBV值能夠有效向上爬升，表明了主力收集階段已經完成了，所以大行情隨時會發生。

如上圖所以，從2月下跌以來，股價一直走低。與此同時，OBV指標也一直走低。這種走勢一致得情況下，說明跌勢不是那麼容易停止的。6月份出現了一波暴跌之後，股價出現了企穩跡象，OBV的值在0-20%的區域內盤整。

從6月12日OBV出現死叉到7月19出現了金叉，有一個月左右，說明市場正處於一段漫長的盤整期，沒有耐心的投資者紛紛離場。這通常就預示著做空能量已經慢慢減少。逢低吸納的資金已經逐漸增強了。這時候極度有可能是暴風雨前的寧靜，大行情隨時都有可能發生。

7月19日OBV出現了金叉，OBV曲線急劇上爬，成交量明顯放大，K線收出了一支中陽線。這就表明主力收集籌碼完畢，行情即將進去拉升階段。

之後的走勢圖，短短兩個月，股價翻了一番。

2、股價超跌，OBV在高位

OBV值在60%——80%的區域內橫盤，而股價卻大幅下跌，特別是跌幅超過了30%，那就預示著主力沒有全身而退，短線高手就可以積極搶反彈了。

上圖，該股在出現了一波下跌。股價從最高得7.96元跌至5元，跌幅約40% 受到大勢或利空因素的影響，中小散戶和跟莊的投資者紛紛斬倉離場，主力並未全身而退。而是套牢其中，股價之後必將再次走強，短線高手就可以搶反彈，抄莊家的底。果然，在1月8日一支漲停的大陽線，成交量放出了巨量。後市將展開一波強勁反彈，漲至7.56元再次回落，其走勢見下圖：

下面為大家分享包括股市導圖總綱、k線、均線基礎、切線、指標分析、選股、板塊輪動以及股市中的各種騙局，希望能給大家來個股票知識大梳理，更多更具體的投資乾貨知識分享，後面將會為大家一步步分享！

（注意：以下圖片看不清晰的可以找我要高清圖片，這裡會被壓縮了）

1、股市導圖總綱

2、k線基礎

3、均線基礎

4、切線基礎

5、指標分析

6、選股方法

7、板塊輪動

8、統計分析

9、股市中的各色騙局

10、遊資高級戰法

​（由於系統自動壓縮圖片，想免費查看本文高清原圖和遊資戰法秘籍，可以找我領取）

作為一名交易者，永遠不要猜測價值到底是多少，價值就是市場願意支付的價格。我很早就學會不跟市場爭論價格是什麼了。

正因為價值的無常，當你交易股票的時候，任何事情都有可能發生。

你永遠也不可能知道市場什麼時候會按你認為的方向運行。很多時候，就像上帝一樣，市場不會拒絕你，只會推遲應驗。嚴肅的交易者會在他們的交易系統里充分考慮並防範這種推遲。

投機的世界就是要預測未來，這比登天還難。靠看水晶球算命為生的人註定要吃很多碎玻璃。對於重要的經濟轉折點，主流經濟學家的預測一直都不準確。

你要牢記：你我都不能洞悉未來，特別是價格運動。但是我們可以學會控制我們的損失。最終我明白了：上帝不想要我們看到未來。就這麼簡單。那些想投機的人認為這是一個預測未來、了解不可知的遊戲。實際上不是這樣。

贏家和輸家的區別很簡單：贏家樂於工作，注意到變化，並且採取措施去應對；輸家總是不付出努力就想得到全部。輸家不肯聽從別人或者市場的建議。他們完全相信自己，不肯妥協。最重要的是，他們不能持續遵守成功的基本原則，即永遠不要沉迷於某筆交易中。

要放棄糟糕的交易，保留盈利的交易。

所有遊戲的輸家通常都會抱怨有人作弊，或是根本沒人贏過，這樣他們的失敗就有了藉口；然而多年來許多人都曾戰勝過市場。

市場變動有它真正的原因，並不受技術分析的左右。 圖表改變不了市場的走向，而是市場決定圖表的形狀。

歷史的確會重演，只是不會很精確地重演。

不要貪心，要按照規則而不是情緒來指導交易。

新的股票交易員所面臨的核心問題是我們所謂的「過度交易」。頻繁交易或者過多的合約，都是你致命的敵人。

沒有耐心的交易員會耗盡他們所有的彈藥、資金和熱情，當出擊時機到來時，他們已經沒有子彈了。

從來不是因為我才使得交易賺錢，而是我遵從了一些經過測試並被證實有效的交易系統或方法。你越自負，離投機的操作規則越遠，毀滅得越快，也越慘烈。成功的交易來自對市場的充分了解及對自己更深刻的認識。當我們讓信念凌駕於現實之上的時候，重大的虧損就會伴隨而來。

交易貴在堅持

水滴石穿雖然平日看起來不起眼，但隨著歲月的流逝，小流也將匯集成複利的海洋，因為只有時間才是真正成就複利可怕的力量！即使一生做的再成功，也並不能說明什麼問題，只能說明我堅持了交易的原則，僅此而已，失去原則，我將一文不值。順勢而為，止損也是如此，不要人為去設定在哪裡止損！因為這樣就違背了大道至簡的原則，交易一定要力求簡單，輕鬆，甚至是不需要大腦思考的地步。

大多數時候股票走勢都是震盪行情，而震盪中出現利潤回吐或連續虧損也是很正常的，不過有一個原則必須遵守，就是大贏小虧。而且善贏者必善虧，等你把虧損同贏利一樣看的平常，同吃飯一樣普通時，那麼就不會有交易時的恐懼和貪婪了，剩下的就是100%的執行力！失去執行力，一切都將毫無意義。很多曾經用系統的人到最後不再相信系統時，系統卻出現了大行情，不過大多數人重倉操作很難承受的住系統連續三次以上的打擊。遇到這樣的情形，震盪時間不會長久，因為物極必反，一切都存在規律。震盪後大都是相對很大的單邊行情。但首先一點，在震盪行情結束前，你必須活著，而不是因為重倉操作，早已經爆倉。

只要不是感覺交易，那麼即使是連續虧損十幾次也是正常的，關鍵就在於如果真的出現連續十幾次的交易虧損，你的資金管理系統是否能頂住不爆倉？雖然是小機率事件，但只要出現一次，足以致命！而且小機率時間是必然發生的！如果出現更極端的情況，或許有可能直接影響和結束你的炒股生涯！一個人一時遵守交易原則很容易，但難就難在用一生去堅持原則，必須具備哪怕直到生命結束都堅持原則的信念。

資金管理是對付震盪、對付極端行情的護身符，因為幾十年里，沒有人知道最極端的行情什麼時候出現，以什麼方式出現，但有一點是肯定的，那就是一定會出現！而那時，要做就是必須在哪怕再極端的震盪行情里，也要活下來。極端行情是一定會出現的，而且重倉者在極端情況出現時，基本都將出現重虧或直接爆倉！不論曾經贏利多少倍，都不過是一場夢幻，自古創業容易，守業難。

如果順勢而為，很難出現連續吃三個反向板的可能，即使出現，也是10年難得一次，而且一旦出現，常常是在大趨勢即將扭轉的時刻，那就意味著同樣級別的單邊行情稍後開始的可能性很大。甚至到了最後，連心態都不是最關鍵的，而技術更是表明次要的東西，對於長期穩定贏利幾乎不起作用，甚至很多時候是反作用。其實交易很簡單，但要把這個簡單的問題想明白，也許就沒有那麼簡單了，而明白本身也並不太重要，因為明白了，未必能做到，即使一時做到了，也未必一生堅持去做。

任何時候都不要動用壓力資金，參與炒股的資金必須是沒有壓力的資金，否則註定失敗，毫無例外。而且即使知道了也只是開始！就如很多人都知道有些事情是觸犯法律的，但最終因為貪婪卻屢次犯法，而炒股亦是如此。所以對於貪婪恐懼的克服與否，就儼然成為了勝敗的分水嶺。所以首先學會生存，只有保證生存了，才有發展的可能。交易的時刻按照原則做，跟隨趨勢，因為某一次的交易結果無法左右100次總的交易結局。

經受連續幾次失敗後，不要就認為沒有希望了，只要方法正確，最終時間也將匯集成水滴石穿的複利海洋。最終完成積小流成江海的質變飛躍，不僅是資金上，更是人性上的徹底蛻變。幾十年的時光不過是彈指一揮間，即使幾十年堅守，也未必代表了成功，即使是一生堅守了，也只能說明這一生是圓滿結束了，接著就看下一任接班人能否把交易原則也一生貫徹下去。人生貴在堅持，交易更是貴在堅持。

有人終其一生不斷探索市場，卻從未花時間去了解自己。有人始終不了解失敗並非來自於市場，在市場中自己敗給了自己。關注筆者的公眾號：股海林少（ss672345），傳授系統操作方法，改變一買就跌的命運。認識自己更透徹，你就會越接近市場的本質。